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BörsenBlick Markteinblicke
SpaceX IPO-Prospekt könnte bereits nächste Woche eingereicht werden, sagen Quellen
Auf einen Blick
- •SpaceX könnte den Prospekt für den Börsengang bereits nächste Woche öffentlich einreichen, nachdem im April vertraulich eingereicht wurde.
- •Das Unternehmen plant eine Roadshow, die am 8. Juni beginnt; Einreichungen müssen mindestens 15 Tage vorher offengelegt werden.
- •SpaceX fusionierte im Februar mit xAI und bewertete das kombinierte Unternehmen auf etwa 1,25 Billionen US-Dollar.
- •Bloomberg berichtete über eine mögliche Notierungsgröße von 70 bis 75 Milliarden US-Dollar, die die Größe des Börsengangs von Saudi Aramco übertreffen würde.
- •Berater suchen nach ungewöhnlichen Kanälen und ausländischen Brokern, um Aktien langfristigen Privatanlegern außerhalb der USA zuzuweisen.
- •Die Anlegerbegeisterung für KI-Börsengänge ist stark, veranschaulicht durch Cerebras' 68%igen Sprung beim Nasdaq-Debüt.
- •Das Timing des Prospekts könnte mit dem 12. Starship-Testflug von SpaceX zusammenfallen.
Prospekt könnte bereits nächste Woche eintreffen
SpaceX, das im April vertraulich einen Börsengang eingereicht hat, bereitet sich laut mit der Angelegenheit vertrauten Personen darauf vor, seinen Prospekt für den Börsengang bereits nächste Woche offenzulegen. Das von Elon Musk geleitete Unternehmen für wiederverwendbare Raketen bewegt sich in Richtung dessen, was Berater für einen rekordbrechenden Aktienverkauf erwarten könnten.
Quellen sagten, SpaceX wolle eine Roadshow starten, um das Geschäft ab dem 8. Juni institutionellen Investoren zu vermarkten. US-Wertpapierregeln verlangen, dass eine Einreichung mindestens 15 Kalendertage vor Beginn einer Roadshow öffentlich gemacht wird, und SpaceX und seine Berater peilen eine etwas frühere Veröffentlichung an, um den Investoren mehr Zeit zu geben, die Zahlen zu prüfen. Das Timing könnte sich noch ändern, warnten die Personen. SpaceX reagierte nicht unmittelbar auf eine Anfrage zur Stellungnahme.
Größe, Strategie und Marktumfeld
Das Angebot wird voraussichtlich frühere Börsengänge übertreffen, nachdem SpaceX im Februar mit xAI, Elon Musks Start-up für künstliche Intelligenz, fusioniert hatte, in einem Deal, der das kombinierte Unternehmen auf etwa 1,25 Billionen US-Dollar bewertete. Bloomberg berichtete unter Berufung auf mit der Angelegenheit vertraute Personen, dass SpaceX eine Notierungsgröße in der Größenordnung von 70 bis 75 Milliarden US-Dollar anstrebte, was das Rekordangebot von Saudi Aramco aus dem Jahr 2019 bei weitem übertreffen würde.
Angesichts des beispiellosen Volumens an Aktien, das verkauft würde, prüfen SpaceXs Banker unkonventionelle Vertriebskanäle, insbesondere um langfristige Privatanleger außerhalb der USA zu sichern. Diese Suche umfasst Berichten zufolge Kontaktaufnahmen zu Brokern im Vereinigten Königreich, in Japan und in Kanada, um Zuteilungen für ihre Kunden zu arrangieren.
Die Nachfrage der Wall Street nach Börsengängen hat sich nach einer mehrjährigen Flaute erholt, und die Begeisterung ist besonders groß für Unternehmen, die mit dem Thema künstliche Intelligenz verbunden sind. Cerebras, ein KI-Chiphersteller, der diese Woche an die Börse ging, stieg bei seinem Nasdaq-Debüt um 68 % und schloss mit einer Marktkapitalisierung von nahe 95 Milliarden US-Dollar, was die Anlegernachfrage nach KI-Investments veranschaulicht. Inzwischen verfolgen auch große Entwickler von KI-Modellen wie OpenAI und Anthropic öffentliche Notierungen, die ihre Bewertungen in den Billionenbereich treiben könnten.
Die Einreichung des Prospekts von SpaceX könnte mit wichtigen operationellen Meilensteinen zusammenfallen: Sie könnte ungefähr zu der Zeit erfolgen, in der das Unternehmen den 12. Testflug seiner Starship-Rakete der nächsten Generation versucht, den SpaceX zuvor für den 19. Mai anvisiert hatte.
Lora Kolodny von CNBC trug zu diesem Bericht bei.
